글로벌 경제 및 AML 브리핑 (2026-10-31)

시장 현황

10월 29일(현지시간) 미국 증시는 연준의 금리 동결 발표 이후 혼조세를 보였습니다. 다우존스 산업평균지수는 0.25% 하락한 52,342에 마감했으며, S&P 500 지수는 0.31% 내린 7,720을 기록했습니다. 나스닥 종합지수는 기술주 약세로 1.38% 급락한 26,184에 거래를 마쳤습니다.

국내 증시 역시 글로벌 기술주 약세의 영향을 받아 큰 폭으로 하락했습니다. 코스피 지수는 전일 대비 74.78포인트(1.24%) 내린 5,937.66에 마감하며 6,000선을 다시 내주었습니다. 특히 10월 30일에는 미국 빅테크 실적 부진 우려가 국내 반도체주로 전이되면서 코스피가 4%대 급락하며 매도 사이드카가 발동되는 등 변동성이 확대되었습니다.

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국내 경제 뉴스

• 한국은행, 11월 기준금리 인상 가능성 지속: 미국 연준이 금리를 동결하면서 한미 간 금리 격차 방어를 위해 한국은행이 11월 금융통화위원회에서 기준금리를 인상할 것이라는 전망에 무게가 실리고 있습니다. 과수요와 고물가 상황이 지속되고 있는 점이 주요 배경입니다.
• 3분기 한국 경제 성장률 1% 기록: 한국은행 발표에 따르면 3분기 실질 GDP은 직전 분기 대비 1% 성장했습니다. 이는 한은의 기존 전망치(0.3%)를 크게 상회하는 수치지만, 민간소비 증가율은 4년 6개월 만에 최저치를 기록하며 소비 침체가 심화되고 있음을 시사합니다.
• 다음 주 소비자물가 및 국제수지 발표: 11월 2~6일에는 소비자물가동향과 국제수지 결과가 발표됩니다. 물가 상승률이 한은 목표치(2%)를 웃돌고 있어 물가 안정과 수출 호조 지속 여부에 시장의 관심이 집중되고 있습니다.

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글로벌 경제·시장

• 미국 연준, 기준금리 3.75~4.00% 동결: 연준은 10월 FOMC 회의에서 기준금리를 만장일치로 동결했습니다. 케빈 워시 의장은 미국 경제가 강한 성장세(연율 3.4%)를 보이고 있으나 인플레이션이 여전히 높다는 점을 지적하며, 12월 추가 인상 가능성을 열어두었습니다.
• ECB, 인플레이션 기대치 상승 경고: 유럽중앙은행(ECB)의 최신 설문조사에 따르면 유로존의 2026년 및 2027년 인플레이션 기대치가 상승한 것으로 나타났습니다. 이는 ECB의 긴축 정책 지속 가능성을 높이는 요인으로 작용합니다.
• 미국 경제 성장률 3.4%: 미국의 GDP 성장률이 연율 3.4%로 급증했으나, 물가 상승 압력도 함께 커지고 있습니다. 9월 기준 물가조정 가계 소비는 정체된 것으로 나타나 소비 둔화 신호가 관측됩니다.

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주식 시장 동향

• 코스피 'AI 거품론' 확산: 코스피가 상반기 97% 급등했던 것과 달리 하반기에는 'AI 거품론'과 가격 호황의 그늘로 인해 급락세를 보이고 있습니다. 1월 4309.63에서 시작해 6월 8476.48까지 올랐던 지수가 10월 말 5900선으로 밀려났습니다.
• 반도체주 동반 약세: SK하이닉스의 호재에도 불구하고 미국 빅테크 기업의 실적 부진 우려가 확산되며 삼성전자와 SK하이닉스 등 국내 반도체 대형주가 동반 약세를 보였습니다. 이는 시장 전반의 낙폭을 확대하는 주요 원인이 되었습니다.
• 나스닥 1.38% 급락: 미국 나스닥 지수는 알파벳(Alphabet)의 주가 하락이 기술주 전반에 악영향을 미치며 1.38% 하락했습니다. 장 마감 후 아마존(AMZN)과 인텔(INTC)의 주가 부진도 추가 하락 압력으로 작용했습니다.
• 외국인 매도세 지속: 코스피가 6,000선을 회복하지 못한 채 마감한 배경에는 외국인 투자자들의 매도세가 지속된 영향이 큽니다. 장중 한때 6,000선을 상회했으나 오후 장 들어 매물이 출회되며 상승분을 반납했습니다.

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AML·금융규제

• FATF, 가상자산 범죄 및 사기 대응 강화: 국제자금세탁방지기구(FATF)는 가상자산 관련 범죄와 사기 조직(Scam Compounds)에 대한 글로벌 대응을 강화하고 있습니다. 이번 총회에서 미얀마와 이란은 우려국으로 지목되었으며, 4개 관할권은 강화 모니터링 목록(회색 목록)에서 제외되었습니다.
• FCA, 금융범죄 가이드라인 개정 추진: 영국 금융행위규제청(FCA)은 자금세탁방지(AML) 관련 금융범죄 가이드라인 업데이트를 제안하며 컨설팅을 진행 중입니다. 이는 금융기관의 규제 준수 기준을 강화하려는 움직임으로 풀이됩니다.
• 금융회사 AML 시스템 통합 필요성 대두: 금융기관들이 사기 방지와 AML 시스템을 통합하고 있으나, 정보 및 거버넌스 공백이 여전히 존재하는 것으로 나타났습니다. Datos Insights의 연구에 따르면 86%의 금융기관이 사기와 AML 시스템 간 연결 고리 부재를 경험하고 있습니다.

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주목 사항

• 한국은행 11월 금통위: 11월 중 한국은행 금융통화위원회가 예정되어 있으며, 기준금리 인상 여부가 최대 관심사입니다. 미국 연준의 동결로 인한 정책 운신의 폭이 어떻게 작용할지 주목됩니다.
• 국내 소비자물가동향 발표 (11월 초): 11월 2~6일 사이 소비자물가동향이 발표될 예정입니다. 물가 상승률이 한은 목표치를 웃돌고 있어 금리 인상 명분으로 작용할지 확인이 필요합니다.
• 미국 연준 추가 정책 방향: 연준은 12월 회의에서 추가 금리 인상 가능성을 시사했습니다. 다음 달 발표될 미 연방공개시장위원회(FOMC) 의사록과 연준 인사들의 발언이 시장 변동성을 키울 수 있습니다.